Eine meiner bevorzugten Methoden zur Analyse von Gold und Silber ist die Bewertung in anderen Währungen als dem US-Dollar - ein Ansatz, der sich als sehr erfolgreich erwiesen hat. Dieser Ansatz filtert die Auswirkungen der Schwankungen des US-Dollars heraus und offenbart die wahre innere Stärke von Gold und Silber. Ich habe auch festgestellt, dass die technische Analyse von Gold und Silber in Nicht-US-Dollar-Währungen sehr effektiv ist und oft Erkenntnisse zutage fördert, die bei einer Analyse dieser Metalle ausschließlich in Dollar verborgen bleiben. Mit dieser Methode konnte ich zum Beispiel den jüngsten Anstieg des Goldpreises vorhersehen. Ich stellte jedoch fest, dass der Goldpreis zwar in den meisten Währungen bereits ausgebrochen war, in Schweizer Franken jedoch hartnäckig Widerstand leistete - bis jetzt. In diesem Beitrag werde ich die Bedeutung dieses Ausbruchs erklären.
Werfen wir zunächst einen Blick auf den Chart des Goldpreises in Schweizer Franken oder Gold/CHF. Sie werden feststellen, dass Gold/CHF fünf Monate lang in einer klar definierten Spanne zwischen 2.050 und 2.225 gehandelt wurde. Ich habe darauf hingewiesen, dass ein Ausbruch aus dieser Spanne ein besonders starkes Aufwärtssignal für Gold darstellen würde. Die Schweiz mit ihren zahlreichen Münzprägeanstalten, Raffinerien, Tresoren und einem robusten Goldhandels- und Bankensektor ist ein wichtiger Knotenpunkt in der globalen Goldindustrie. Ein solcher Ausbruch dürfte einen erheblichen psychologischen Einfluss auf die Schweizer Goldindustrie haben. Und tatsächlich, der Ausbruch ist endlich erfolgt.
Ein Grund dafür, dass der Ausbruch von Gold/CHF im Vergleich zu anderen Währungen länger dauerte, ist die Tatsache, dass der Schweizer Franken in diesem Jahr eine der wichtigsten Währungen mit der besten Performance war, was den jüngsten Ausbruch von Gold/CHF noch bedeutsamer macht.
In ähnlicher Weise habe ich es für wertvoll befunden, den Goldpreis in einer Kombination aus Schweizer Franken, Euro und britischen Pfund zu ermitteln, um eine zusätzliche Bestätigung zu erhalten. Diese einzigartige Kombination ergab eine fast perfekte 400-Punkte-Handelsspanne seit April, mit einer Unterstützung bei genau 6.000 und einem Widerstand bei 6.400. Ich erkannte, dass ein Ausbruch aus dieser Spanne ein wertvolles bullisches Bestätigungssignal darstellen würde, und das hat sich auch bewahrheitet.
Zum Vergleich: Der Goldpreis in US-Dollar - die internationale Standard-Benchmark - ist seit dem Durchbruch der kritischen Widerstandsmarken von $2.475 und $2.525 in die Höhe geschossen:
Wie ich bereits erwähnt habe, ist die Schweiz seit langem eines der weltweit wichtigsten Zentren der Goldindustrie, was den Ausbruch des Goldpreises in Schweizer Franken besonders bemerkenswert macht. Zunächst einmal ist die Schweiz der weltweit größte Importeur und Exporteur von Gold, vor allem weil sie unraffiniertes Gold importiert und es in raffinierter Form exportiert. Interessanterweise fördert die Schweiz kein Gold im eigenen Land. Im Jahr 2023 importierte die Schweiz Gold im Wert von 102,3 Milliarden Dollar und exportierte Gold im Wert von 107,2 Milliarden Dollar, was ihre zentrale Rolle im globalen Goldhandel unterstreicht.
Die Schweizer Goldraffinerien wie Argor-Heraeus, Valcambi, Produits Artistiques Métaux Précieux (PAMP) und Metalor Technologies raffinieren etwa 70 % der weltweiten Goldminenproduktion und sind für ihre hochwertigen, hochreinen Goldbullionprodukte bekannt. Die meisten der von den Schweizer Goldraffinerien hergestellten Goldbarren haben einen Feingehalt von 9999, d. h. sie sind zu 99,99 % rein, mit nur einem Teil Verunreinigungen auf 10.000 Teile Gold - eine sehr beeindruckende metallurgische Leistung! Schweizer Goldprodukte sind bekannt für ihr schlichtes und elegantes Design, das eine zeitlose Ästhetik verkörpert.
Die Schweiz ist eine weltweit anerkannte Bankenmetropole, deren führende Banken, UBS und Credit Suisse, eine zentrale Rolle im Goldhandel spielen. UBS ist einer von nur sechs „Full Market Makers“ der London Bullion Market Association (LBMA), die sich auf den Spot-Handel mit Gold und Silber sowie auf Termingeschäfte und Optionen spezialisiert haben. Die Credit Suisse baute ihr Goldhandelsgeschäft in den 1960er und 1970er Jahren auf und entwickelte sich bis in die 1980er Jahre zu einem der größten Goldhändler der Welt.
Weitere wichtige Akteure auf dem Schweizer Goldmarkt sind die Raiffeisen Bank, die Zürcher Kantonalbank (ZKB), die Julius-Bär-Gruppe und Pictet & Cie. MKS (Schweiz) SA ist ein Edelmetallhandelsunternehmen und LBMA-Partner, das Banken, Fondsmanager, Goldminen und Schmuckhersteller beliefert und außerdem Eigentümer der PAMP-Raffinerie ist. MKS (Schweiz) SA ist Teil der MKS PAMP Gruppe, der auch der in New York City ansässige Goldhändler Manfra, Tordella & Brookes (MTB) gehört. Die Schweiz ist auch für ihre hochsicheren Goldtresore bekannt, darunter auch solche, die tief in den Schweizer Alpen versteckt sind.
Obwohl die Schweiz ein kleines Land von der Größe New Jerseys mit nur 8,9 Millionen Einwohnern ist, verfügt sie über die siebtgrößten Goldreserven der Welt, die sich auf 1.040 Tonnen belaufen und einen Wert von 89,4 Milliarden Dollar haben. Die sechs Länder mit den grössten Goldreserven - die Vereinigten Staaten, Deutschland, Italien, Frankreich, Russland und China - weisen im Vergleich zur Schweiz deutlich grössere Volkswirtschaften und Bevölkerungen auf. Die Zentralbanken halten einen Teil ihrer Reserven in Gold, um ihre Bestände zu diversifizieren, denn Gold ist ein bewährter sicherer Hafen ohne Gegenpartei- oder Ausfallrisiko.
Zusammenfassend lässt sich sagen, dass der jüngste Ausbruch des Goldpreises in Schweizer Franken eine wichtige Bestätigung für den Bullenmarkt bei Gold darstellt. Dieser Ausbruch, der angesichts der Stärke des Schweizer Frankens besonders bedeutsam ist, unterstreicht die Dynamik und das Durchhaltevermögen der Goldrallye 2024. Die Schweiz mit ihrem ausgedehnten Netz von Münzprägeanstalten, Scheideanstalten, Tresoren und einem robusten Goldhandels- und Bankensektor ist ein Dreh- und Angelpunkt in der globalen Goldindustrie, und dieser Ausbruch wird wahrscheinlich einen bedeutenden psychologischen Einfluss auf die Fachleute und Unternehmen in der Schweiz haben.
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